冰点价！消费贷利率向下击穿3%，未来调降幅度有限

21世纪经济报道记者叶麦穗 广州报道 消费贷“卷” 进“3时代”。据21世纪经济报道记者走访了解，目前多家银行的消费贷产品利率下限已步入“3%”区间，个别银行采用团购、发放优惠券等方式，使得部分消费贷产品出现“2%”字头的利率。

其实，从2023年三季度开始，消费贷利率就出现下调。市场人士普遍认为，今年消费贷或将继续下降，但降幅有限。

淡季“降价”促消费

“消费贷卷进‘3’时代真的是不敢想象，之前是客户求贷款，现在是银行求客户贷款。我们的消费贷在3.68%左右，不过优质客户可以打折”，一家股份行的贷款专员表示。

春节过后，进入传统的消费淡季，为了能够促消费，银行也是“操碎了心”，消费贷利率一降再降。

近期，宁波银行旗下贷款产品“宁来花”推出活动，新用户首次借款年化利率达2.98%，最高借款额度20万元。针对一些特定单位职工，宁波银行还开展普惠金融活动。具体来看，办理专属无年费龙年储蓄卡，提供低息家庭应急资金额度，个人最高达80万元，夫妻最高达150万元，年利率低至2.98%，新客更有机会得2.7%冰点利率，先息后本，纯单利，按天计息随借随还。

平安银行也推出了一款“白领新一贷”，针对优享客户会发放优惠券，用券后年利率最低可至2.88%，额度最高可以达到100万元。交通银行的惠民贷宣称年化利率最低3.24%。招商银行闪电贷额度宣称最低3%起。此外浦发银行3月1日至31日推出浦闪贷春日福利，利率优惠7.5折，利率最低3%。北京农商银行凤凰e借通过发放的利率优惠券可以将贷款利率降至2.98%，最高可以贷20万元。

最低利率更多是为了“导流”，并非“阳光普照”，一般是 针对新客户或者参与新拼团优惠活动，有的则是要求“白名单”客户。

不过无论怎样，消费贷的平均利率已经降至“白菜价”。融360数字科技研究院的数据显示，全国性银行线上消费贷的利率集中在3%~4%之间， 利率在3%以下的情况属于个别现象。在过去的一年里，消费贷可执行平均利率从4.2%逐步下降到3.41%，下降近80BP，而同期，一年期LPR仅下降了20BP，消费贷利率下降幅度远大于一年期LPR的下降幅度。从时间节点来看，去年三季度消费贷出现比较明显的下滑。

对于今年消费贷利率“一降再降”的原因，博通咨询金融行业首席分析师王蓬博告诉21世纪经济报道记者，这主要有两方面原因，一是房地产市场比较低迷，居民住房消费的意愿下降，住房贷款新增乏力，个别银行甚至还出现了负增长，因此，部分银行希望通过发展消费贷款来弥补个人住房贷款下降的缺口，以此保持营收和净利润的稳定。二是零售市场一直是银行的必争之地，消费贷直接和消费场景绑定，也是银行此前一直想发力的市场。综合两部分的原因，导致银行一直在大力发展消费贷。

光大银行金融市场部宏观研究员周茂华也表示，一方面，受市场竞争影响，国内消费信心和消费贷需求处于恢复阶段，叠加银行积极推动消费贷业务发展，同业竞争激烈；另一方面，近年来，国内引导市场利率合理下行，降低消费和投资成本，激发市场经营主体活力，助力消费加快恢复。

未来或处于稳中有降状态

从“降价”促消费的效果来看，居民消费出现好转迹象。为了进一步扩内需，促消费，各地政府也是铆足了劲儿。

上海市商务委主任朱民在3月12日举行的上海市政府新闻发布会上介绍，上海近日发布的《本市促进服务消费提质扩容的实施方案》在金融服务消费领域提出，大力推动消费型保险服务健康发展，大力培育新型消费多元化贷款这一新增长点，鼓励商业银行提高对新型消费贷款需求的适配性，从利率、期限和还款方式等方面提供差异化贷款产品等措施。

四川省财政厅、中国人民银行四川省分行联合发布的《四川省消费贷款贴息操作指引》表示，对2023年9月1日至2024年3月31日期间，银行机构向省内居民发放1年期及以上用于汽车购置、电子产品、住房装修、家电家具耐用品4类商品线下消费贷款，可享受年化利率1.5%、单笔不超过3000元的1年期一次性贴息。

这一贴息政策一定程度上降低了消费贷款成本。以成都农商行个人信用消费贷产品“优快贷”为例，其利率最低可至3.25%，如果贷款额度、贷款期限、消费用途等条件满足上述消费贷款贴息政策，则实际贷款利率可更低。

对于下一步消费贷利率走向，王蓬博认为，多次的降息降准也给消费贷利率调降以空间。他判断未来的半年甚至一年的时间里，消费贷利率可能一直处于稳中有降的状态，不过调降幅度有限。

中国银行业2023年第四季度监管指标数据显示，第四季度净息差环比下降4个基点至1.69%，跌破1.7%，较2022年同期下降22个基点，环比三季度收窄4个基点。

“消费贷利率过低会导致产品风险与收益不匹配，不利于银行业务风险管理，银行需要高度重视业务风险防控与业务可持续问题。”周茂华认为，下一步，银行应将重点从吸引客户、争夺市场份额转向创新产品设计、提升服务质量、加强风险管控能力等方面。